Como parte del plan de acción en materia de tecnología financiera de la Comisión Europea, el 10 de noviembre de 2021 entró en vigor en toda la UE el reglamento sobre la ECSP para empresas.
El Reglamento establece normas uniformes en toda la UE para la provisión de financiación colectiva basada en la inversión y en los préstamos para la financiación empresarial. Permite a las plataformas solicitar un pasaporte de la UE basado en un conjunto de normas único, lo que facilita su funcionamiento en toda la UE.
Las nuevas normas son sinérgicas con las normas mejoradas del Reino Unido después de la revisión posterior a la implementación en 2019. El PS19/14 introdujo varias protecciones tras el fallo de las plataformas P2P.
WLCF tiene experiencia en el desarrollo, mantenimiento y soporte de plataformas para empresas reguladas en múltiples jurisdicciones. Hemos estado estudiando las reglas nuevas. Además de una gran cantidad de funciones estándar, como la integración de LBC, lucha contra el blanqueo de capitales, la gestión del dinero del cliente, la protección de datos, la gestión de permisos de usuario, los registros de auditoría, etc., hemos notado la necesidad de algunos cambios de la plataforma que necesitaremos implementar con nuestro primer cliente ECSP:
- – Generación automática de la hoja de información clave: Actualmente se muestra un perfil con toda la información necesaria, hemos diseñado un formato de plantilla PDF que agrega esta información en un PDF descargable de no más de seis páginas, que los usuarios pueden guardar. Esto también debe facilitarse con transacciones en el mercado secundario.
- – Prueba de que la gestión de carteras cumple con las obligaciones del inversor: Es posible que se requiera que las plataformas demuestren que han mantenido registros apropiados relacionados con el mandato del inversor. Esto incluye registro auditoría completo de los cambios en el mandato. Las plataformas tendrán que demostrar que la asignación de fondos de inversión se lleva a cabo de conformidad con el mandato proporcionado.
- – Gestión del pago del fondo de contingencia: Gestión del pago del fondo de contingencia – las plataformas pueden ejercer discreción, pero hay varios avisos que es necesario enviar. Las plataformas también tendrán que mantener un registro adecuado de las circunstancias que motivan cada decisión y justificar un trato justo a los clientes.
- – Capacidad de cancelar en un plazo de 4 días: Necesaria para cumplir con el «plazo de reflexión».
- – Comprobaciones del cumplimiento para cada oferta/proyecto de financiación participativa: Se trata de una lista actualizada de las comprobaciones de cumplimiento que se deben comprobar a medida que la oferta avanza en el flujo de trabajo.
Estos cambios son relativamente fáciles de implementar y se llevarán a cabo de forma gratuita para nuestros primeros clientes ECSP.
Si busca un asesor en materia de cumplimiento que le ayude a presentar una solicitud, póngase en contacto con nosotros y estaremos encantados de realizar presentaciones. En caso de que usted sea un asesor que investiga soluciones tecnológicas para su cliente, por favor póngase en contacto con nosotros, nos encantaría saber de usted y ver cómo podemos ayudarnos mutuamente.
Para resumir, la AEVM ha hecho un buen trabajo al desgranar los elementos clave necesarios para una regulación efectiva. Será interesante ver cómo los reguladores cooperan para supervisar el sector.
Si necesita un equipo con experiencia para ofrecer una solución RegTech que cumpla los diversos requisitos de financiación participativa, ha llegado al lugar correcto. Permítanos ayudarle a lanzar su plataforma.
